תוכן עניינים:
האינפלציה מתייחסת לעלייה מתמשכת ברמת המחירים, המהווה מדד למחירים של כל הסחורות במשק. האינפלציה נגרמת כאשר הממשלה יוצרת כסף בקצב מהיר יותר מאשר בצמיחת המשק. הממשלה צריכה להרחיב את היצע הכסף מספיק כדי דלק הצמיחה הכלכלית, אבל לא כל כך הרבה כי זה הורס את הערך של הכסף
שינוי ערך הכסף
הפדרל ריזרב שולט באספקת הכסף בארצות הברית ועליו ליצור מספיק כסף כדי להקל על הפעילות הכלכלית. כמו במקרה של כל מוצר, ערך הכסף כפוף לדיני ההיצע והביקוש. ללא צמיחה מקבילה במשק, אשר תגדיל את הביקושים, הרחבת היצע הכסף תפחית את ערכו. האינפלציה אינה משפיעה על כל האנשים באופן שווה. החוב לזכות בעוד נושים לאבד. האינפלציה נוטה לעזור לחייבים כי הכסף שהם משלמים שווה פחות מהכסף שהם שאלו. האינפלציה פוגעת באנשים המעוניינים לחסוך משום שהיא אוכלת את ערכם של מה שהם מכניסים. כלכלנים וקובעי מדיניות הממשלה מסכימים כי מעט אינפלציה מקובלת - אפילו טובה - למשק. יותר מדי אינפלציה מקשה על הצרכן ועל עסקאות עסקיות, כי אנשים חייבים להביא בחשבון את הירידה בערך הכסף בתהליך קבלת ההחלטות שלהם. היפר-אינפלציה מתרחשת כאשר שיעור האינפלציה גבוה ביותר. דוגמה אחת התרחשה בגרמניה בין מלחמות העולם. האינפלציה פחתה 322 אחוזים, להרוס את הערך של הסימן הגרמני.